Povedzme, že máte v súčasnosti skvelý produkt/obchodný nápad, ale ste trochu na mizine. Na to, aby váš skvelý nápad prosperoval, potrebujete nejaké finančné prostriedky a/alebo investície, ale ... koho o to požiadate? Banka? Príliš veľa byrokracie (a možno už máte nezaplatený kredit). Platforma crowdfundingu? Možno to bude stačiť ... ak budete dostatočne marketingovať a platiť poplatky. Ten pochybný veriteľ, ktorého ste našli na Facebooku? To neznie príliš dobre, skutočne.
Potom čo? Je váš rodiaci sa startup odsúdený na to, že bude navždy iba v vašej hlave? Nie, ak s tým svet kryptomien môže niečo urobiť. To je hlavný dôvod, prečo sa zrodili Počiatočné ponuky mincí (ICO), predaj tokenov alebo Crowdsales.
Čo je teda ICO?
Ako môže naznačovať (druhý) názov, ICO sú mechanizmom získavania finančných prostriedkov, v ktorom spoločnosť, organizácia, tím alebo jednotlivec (ktokoľvek, skutočne) ponúka verejnosti zavedené množstvo nových tokenov založených na blockchaine na predaj v danom období.
S finančnými prostriedkami získanými touto metódou môžu autori projektu, ktorý ponúka ICO, dokončiť vývoj svojho produktu alebo myšlienky. Výmenou za to investori získavajú jedinečné tokeny vytvorené pre ICO, ktoré je možné použiť neskôr v rámci budúcej platformy/produktu alebo sa môžu správať (akosi) ako akcie: ak je projekt úspešne dokončený, tokeny zvýšia svoju pôvodnú hodnotu .
Keď to zhrniem: je niečo veľmi podobné crowdfundingu, ale najmä pre začínajúce firmy kryptomeny a bez takmer akejkoľvek regulácie alebo podmienok na celom svete. Jediná vec, ktorú by vývojári ICO mali platiť, sú (zvyčajne veľmi nízke) poplatky za transakciu alebo inteligentnú zmluvu. Ten by bol potrebný na uzamknutie fondov a ich spravodlivejšiu a transparentnejšiu distribúciu medzi investorov.
Napriek tomu bude mať tím, ktorý stojí za projektom, vo väčšine prípadov stále kontrolu nad finančnými prostriedkami... a to je vo väčšine prípadov problém. Pretože, bohužiaľ, ICO sú obklopené zlými nápadmi, priemernými platformami, agresívnym marketingom a v najhoršom prípade podvodmi a podvodmi. Nie sú regulované a koniec koncov to nie je len výhoda.
Rozmach: šialená zlatá horúčka 2017-2018
Prvé ICO v roku 2013 uskutočnila platforma Mastercoin (teraz Omni) na Bitcoin ktorá umožňuje vytváranie nových kryptomien a aktív. Dodnes nie je veľmi známy a jeho úspech by mohol byť diskutabilný. Aj keď len rok na to príde Ethereum ICO (áno, Ethereum sa odtiaľ narodil).
O niekoľko rokov bude tento favorit blockchain na spustenie ICO, ale dovtedy počiatočný projekt získal približne 18 miliónov dolárov v BTC za predaj Ethers (ETH), ich pôvodného tokenu. Tí (šťastní) investori kúpil ich na 0,31 USD za jednotku, pričom k dnešnému dňu je cena takmer 400 USD za jednotku. A samozrejme môžu používať ETH v rámci blockchainu Ethereum na platenie transakčných poplatkov, písanie inteligentných zmlúv alebo na vytváranie nových decentralizovaných aplikácií (Dapps).
Počas prvých štyroch rokov existencie ICO nevzbudilo veľký rozruch. Jeden sem, druhý tam; so skromnými príjmami. A potom z ničoho nič explodovali: projekty so sotva bielym dokumentom, ktoré vyzbierali milióny za niekoľko dní (alebo dokonca minút), spustených asi 50 ICO za mesiac, blockchain Ethereum nasýtený kvôli ich veľkému objemu (niečo podobné ako Projekty DeFi teraz) a strašne veľa FOMO (Fear of Missing Out) po celom svete.
Odtiaľ pochádzali aktuálne úspešné projekty. Sirin Labs (blockchain mobilné telefóny / +150 miliónov), Filecoin (úložisko blockchainu / +200 miliónov), Tezos ( +250 miliónov) a napríklad historický EOS (inteligentné zmluvy / +4,2 B).
Uprostred vzrušenia sa však ľahko varili aj úžasné podvody. Jednou z nich bola vietnamská Modern Tech, ktorá svojim investorom ponúkla dve ICO. Sľúbili mimoriadna návratnosť investícií (ROI) pre dva (zbytočné) tokeny: Pincoin a iFan. Keď vyzbierali okolo 666 miliónov dolárov, so všetkými peniazmi jednoducho utiekli. Bol to najväčší podvod svojej doby a stále vypĺňa pozíciu na vrchole. Fuj.
Busta a krypto zima
Zima sa blíži, hovorí sa. Ten šialený rytmus nemohol trvať večne, takže sneh (a krv) zachytili trh do konca roku 2018. As Michael Casey vtedy povedal: „Bitcoin je teraz zhruba 75% dole zo svojich maxim, éter je vypnutý asi o 90% a celková trhová kapitalizácia tokenov je o 80% nižšia“.
Niektoré krajiny (ako Čína a Južná Kórea) ICO úplne zakázali a tieto začali mať celosvetovo systematické právne problémy. Americká komisia pre cenné papiere a burzy estauviedli, že každý token sľúbený ako budúca investícia bude regulovaný ako finančné zabezpečenie a ich vydavatelia budú musieť na získanie licencie dodržať oficiálne pravidlá (a náklady).
Európsky orgán pre cenné papiere a trhy (ESMA) vydal a podobný záver, pričom zdôrazňuje, že „firmy zapojené do ICO by mali starostlivo zvážiť, či ich činnosti predstavujú regulované činnosti. Akékoľvek nedodržanie príslušných pravidiel bude predstavovať [potrestané] porušenie “.
Podľa štúdium poradenská spoločnosť ICO Statis Group, 78% z roku 2017 ICO bolo identifikovaných ako podvody; kým ďalší výskum vykonaná spoločnosťou GreySpark Partners odhalila, že takmer 50% projektov ICO zlyhalo do roku 2018 z jedného alebo iného dôvodu.
V roku 2019, ako uviedla výskumná spoločnosť CB Insights, fundraising ICO medziročne klesol o 95%. Kým rok 2018 im dal 7,8 miliardy dolárov, v nasledujúcom roku ICO vyzbierali iba 371 miliónov dolárov. Keď vezmeme do úvahy všetky podvody pri odchode, zlú povesť, projekty druhej kategórie a nariadenia, bol to pravdepodobne jediný možný výsledok.
Existuje dokonca kniha rozprávajúca ten príbeh z pohľadu emitentov ICO (banda študentov).
Peniaze ICO
Ako sme už povedali, veľká časť získaných financií zmizla kvôli zlým projektom alebo podvodom. Ostatné sú v rukách búrz, vývojárov a šťastných investorov, ktorým sa podarilo nakúpiť kryptomeny a produkty, ktoré sú v súčasnosti hodnotné, za skutočne lacné ceny.
Ak skontrolujeme ICObench, online sledovač ICO, všimneme si, že celkové vyzbierané finančné prostriedky sú okolo 27 miliárd dolárov, pričom je publikovaných +5,7 tisíc projektov. But there’s a trick in there: a good part of it aren’t exactly ICOs, but IEOs (Initial Exchange Offerings).
To je niečo podobné ako ICO, ale sú spustené iba regulovanými burzami, ktoré vyberajú projekty tým, že od vývojárov žiadajú dokumenty, požiadavky a poplatky. Vydavatelia ICO tak budú musieť požiadať o zaradenie do zoznamu IEO a podvod je oveľa ťažší.
Môžete povedať, že IEO sú prirodzeným vývojom ICO. Ale my dostal dobrú lekciu from those times: all that glitters is not gold. And most of the bets are lost, so, never invest something you can’t afford to lose.
Chcete obchodovať s BTC, ETH a inými tokenmi? Ty to dokážeš bezpečne na Alfacash! A nezabudnite, že o tomto a o mnohých ďalších veciach hovoríme na našich sociálnych sieťach.
Twitter * Telegram * Instagram * YouTube *Facebook * Vkontakte
